La recuperación económica, experimentada de forma ligera en 2015, ha proseguido en el año 2016, como parecen confirmar los datos de la actividad económica española registrados en el ejercicio.
Esta recuperación se ha puesto de manifiesto también en el sector asegurador, cuyo volumen de primas en el ejercicio 2016 ha incrementado un 12,25%, frente al incremento del 2,06% del ejercicio 2015.
Del incremento experimentado en 2016 un 9,77% corresponde al ramo de Vida.
Según datos facilitados por ICEA -obtenidos de una encuesta realizada a 166 entidades que representan una cuota de mercado del 97,3% de las primas del sector-, el volumen de primas del Ramo de Vida, a cierre del ejercicio 2016, alcanzó la cifra de 31.124 millones de euros, lo que representa un incremento del 21,74% respecto del volumen de primas alcanzado en el año 2015. Por su parte, el ahorro gestionado en el Ramo de Vida, alcanzó a cierre de 2016 la cifra de 177.735 millones de euros, lo que supone un crecimiento del 5,98%, superior al 2,07% de 2015.
En cuanto a la rentabilidad, el año 2016 ha continuado con la tendencia a la baja que ya se inició en el año anterior.
Así se desprende de los datos publicados a cierre del ejercicio 2016 por la Asociación de Instituciones de Inversión Colectiva y Fondos de Pensiones (Inverco). La rentabilidad media anual de los fondos de pensiones se ha situado en el 1,82%, una rentabilidad ligeramente superior a la alcanzada en el ejercicio 2015 que se situó en el 1,78%, y la de los fondos de pensiones de Renta Fija Mixta, que son los equiparables por composición a la cartera de inversiones de Mupiti, ha sido del 0,83%.
Por tanto en lo que se refiera a rentabilidades futuras, tendremos que convivir, tanto en los mercados de renta variable como en los de renta fija, con rentabilidades muy reducidas para el mismo nivel de riesgo.
En este sentido la Dirección General de Seguros y Fondos de Pensiones ha recortado el tipo de interés de las operaciones de seguro de vida para el ejercicio 2017 al 1,09%.
Se mantiene la senda de crecimiento en primas y resultados positivos.
Si tomamos como referencia el volumen de ingresos por primas y el ahorro gestionado durante el ejercicio, podemos decir que la mejora en el comportamiento de la economía española se ha visto reflejada en la actividad económica de la Mutualidad.
Los ingresos por primas en el ejercicio 2016 han sido superiores a los 17,2 millones de euros, lo que representa un incremento 1,3 millones de euros respecto del ejercicio 2015 (un incremento del 8,18%).
El incremento en primas, que se ha producido en los seguros de ahorro, ha derivado fundamentalmente del seguro de ahorro bambú, que por sus características particulares de alta rentabilidad garantizada y no penalización en el rescate, ha concentrado un porcentaje superior al 56,93% de las mismas, alcanzando la cifra de 9,81 millones de euros, lo que supone un total de 1,12 millones de euros más de seguro de ahorro bambú con respecto a 2015.
Cabe destacar que se ha alcanzado en un 96,40% el ambicioso objetivo inicial de primas de 17,8 millones de euros, de los cuales 11 millones corresponden a primas de nueva producción. Cifras que ha sido posible alcanzar gracias al esfuerzo comercial, que se ha concentrado en ofrecer alternativas de ahorro a los mutualistas.
Así mismo, si tomamos como referencia el nivel de inversión del colectivo en Mupiti –como expresión de una menor incertidumbre y una mayor confianza en Mupiti para la gestión del ahorro-, las cifras alcanzadas en el ejercicio 2016 avalan un notable aumento de la confianza de los ingenieros técnicos industriales y graduados en ingeniería en su Mutualidad.
En lo que respecta a la evolución del seguro Mupiti Profesional, que mide el número de colegiados ejercientes libres de la profesión que optan por Mupiti como entidad alternativa al Régimen Especial de Trabajadores Autónomos de la Seguridad Social, durante el ejercicio 2016 el balance neto de este seguro ha sido ligeramente negativo. Las nuevas altas y reincorporaciones han sido en número absoluto menores que las bajas, cerrándose el número de mutualistas que mantienen activa la opción por Mupiti como alternativa al RETA en 1.639, lo que representa una disminución del 2,67% respecto al ejercicio 2015.
En cuanto a las prestaciones, el importe satisfecho en el ejercicio ha sido de 9,4 millones de euros, superior en 1,96 millones de euros al del ejercicio 2015, y motivado por el gran peso que tienen los rescates del seguro de ahorro bambú en dicha partida de la cuenta de pérdidas y ganancias.
En relación con la gestión y rentabilidad de las inversiones, destacar que los ingresos, netos de gastos financieros, han ascendido a 1,72 millones de euros. A esta cuantía hay que añadir unos ingresos netos de 0,71 millones de euros que se han obtenido con la enajenación de algunos fondos de inversión y participaciones de capital de la cartera de inversiones de la Mutualidad.
El total de ingresos ha permitido obtener, en los seguros de ahorro con tipo de interés garantizado al 1%, una rentabilidad del 1,68%, lo que ha representado un 1,61% de rentabilidad para el mutualista. Un año más que podemos considerar como positivo en términos de rentabilidad si tenemos en cuenta el escenario de tipos de interés.
La cartera de inversiones con la que cierra Mupiti el ejercicio 2016 tiene un valor de solvencia de 112,3 millones de euros, habiendo aumentado en 7,7 millones de euros respecto a 2015.
El resultado del ejercicio después de impuestos ha sido positivo, por un importe de 346.207 euros, superior al resultado del ejercicio 2015 de 122.083 euros (siendo un 183% superior).
El número total de mutualistas a cierre del ejercicio asciende a 27.608, lo que supone una reducción de 1.575 mutualistas (5,40%) respecto del ejercicio 2015.
El número estimado de colegiados a 31 de diciembre de 2016 es de 75.078. Si evaluamos el índice de penetración de Mupiti en el Colectivo mediante el ratio resultante de dividir el número de mutualistas entre el número de colegiados, resulta un 36,77%; un ratio en línea, aunque ligeramente inferior, al del 2015 (38,05%). Por otra parte, el ratio derivado de dividir el número de contratos entre el número de colegiados asciende al 51,47%, ligeramente superior al del ejercicio 2015 (50,42%).
En lo que respecta al número de contratos, la cifra total al cierre del ejercicio es de 38.646, lo que supone un descenso de 31 contratos (0,08%) respecto al número de contratos del ejercicio 2015.
Los descensos producidos, tanto en el número de mutualistas y en el ratio entre mutualistas y colegiados, se derivan de la no renovación del seguro colectivo de accidentes de un Colegio Profesional. La explicación es tan sencilla como evidente: resulta extremadamente difícil compensar mediante altas individuales las bajas que se producen como consecuencia de la no renovación de una póliza colectiva.
Solvencia II.
El ejercicio 2016 ha sido el primer año de aplicación del nuevo marco regulatorio de Solvencia II, cuya finalidad primordial es proteger los intereses de los tomadores, asegurados y beneficiarios.
La entrada en vigor de Solvencia II ha supuesto un cambio en la forma de gestionar los riesgos, una redefinición de los requerimientos de capital y un aumento de los mecanismos de control que permitan que el órgano de gobierno disponga de una información adecuada, detallada, transparente y a tiempo para realizar una gestión sana y prudente de la entidad.
En Mupiti se ha realizado un intenso esfuerzo durante los años previos que nos ha permitido concluir el primer año de aplicación de la normativa cumpliendo con todos los nuevos requerimientos, tanto cuantitativos como cualitativos.
Este esfuerzo se ha potenciado durante todo el ejercicio 2016, siendo los resultados en materia de solvencia, a cierre de ejercicio 2016, muy satisfactorios. Los Fondos Propios para cobertura del capital de solvencia obligatorio ascienden a 7,70 millones de euros, representando un 193,02% sobre el capital de solvencia obligatorio y un 294,11% sobre el capital mínimo obligatorio.